消えた給料日と、私の解決策。毎月分配型をあえて選ぶリアルな本音

今年の3月末に公務員を退職し、FIRE生活がスタートしました。5月も半ばを過ぎて、新しい日常のペースが少しずつ掴めてきたところです。

ただ、この生活になってから、これまでの人生で経験したことのない不思議なソワソワ感を味わっています。それは、毎月当たり前のように口座に振り込まれていた「給与」が、本当にパタリと止まったことです。

運用の数字を見れば、理論上はもう働かなくても生きていける。頭では分かっているんです。だけど、いざかつての給料日が近づいてきても口座の数字がピクリとも動かないのを見ると、なんとも言えない心細さがじわじわと湧いてくるんですよね。

お金はあるはずなのに、入ってくる「流れ」が止まるだけで、人間ってこんなに落ち着かなくなるものなんだな、と身をもって知りました。

「やったことがない」からこそ、容易に想像がつく取り崩しの恐怖
総資産の25％以下。私が下した「心地いい妥協」
かつての給与口座に「新しい給料日」を再現する
投資の目的は、数字の最大化だけじゃない

「やったことがない」からこそ、容易に想像がつく取り崩しの恐怖

ネットやSNSの投資界隈を覗くと、「毎月分配型なんて効率が悪すぎる」「インデックスをガチホして、必要な分だけ取り崩すのが正解」という声が圧倒的ですよね。理屈としては、ぐうの音も出ないほど正しいと思います。

実は私、これまではずっと個別株投資が主体で、いわゆるインデックス投資の恩恵はまだほとんど受けていません。これからオルカン（全世界株式）などにも投資して、その果実を分けてもらおうと考えている段階です。

つまり、巷でよく言われる「毎月の資産取り崩し」という行為を、実際にやったことは一度もありません。

だけど、やったことがなくても、そのストレスや生々しい恐怖が容易に想像できてしまうんですよね。

もし自分がこれからの長い人生、生活費のために毎月自分の手で「保有している資産を売却するボタン」を押し続けなければならないとしたら。それがもし、相場の暴落期と重なっていたら……。いくら理論上は大丈夫と言われても、自分の身を削るような作業に、メンタルがガリガリと削られていく未来がはっきりと見えました。

だから私は、効率を少し犠牲にしてでも「自分で取り崩さなくても、向こうから勝手にお金が入ってくる仕組み」が欲しかった。それが、毎月分配の投資信託やカバードコールETFをポートフォリオに入れている一番の理由です。

総資産の25％以下。私が下した「心地いい妥協」

もちろん、私も毎月分配の仕組みが万能だとは思っていません。上昇相場でのリターンがマイルドになることや、税金のコストがかかることなどのデメリットは百も承知です。

だからこそ、そういった商品に全振りはしていません。

現在、私が保有しているJEPIやJEPQ、国内ETF（2865、2868など）といったカバードコール商品、さらには「世界のベスト」や「ネクストジェネレーション」といった毎月分配型の投資信託。これらすべての「毎月チャリンと現金が入ってくる商品」の合計額は、私の総資産の25％以下に抑えています。

「これくらいの割合なら、多少の投資効率を落としてでも、心の安定代として十分に許容できる」

それが、私が実際に自分の資産と感情に向き合って弾き出した、リアルな割り切りラインです。